Oko 80% Forex trgovaca trpi gubitke uzrokovane greškama koje prave prilikom donošenja odluka. Nedostatak alata finansijske analize ili znanja neophodnog za tumačenje njenih rezultata utiče na racionalnost njihovog delovanja. Štaviše, širok izbor alata tehničke analize za devizno tržište može zbuniti investitora početnika.
Alati za tehničku analizu
Efektivni alati za analizu podataka pomoći će vam da shvatite dinamiku tržišta, među kojima su indikatori promjene trenda. Njihova svrha je da odražavaju trend u dinamici tržišta valuta. Indikator trenda može ukazivati na njegov smjer (gore, dolje i bočno), snagu i preokret. Razlikuju se sljedeći indeksi:
- indikator trenda;
- trenutak ili stopa promjene stope iz proteklog perioda u odnosu na trenutnu stopu;
- volatilnost ili volatilnost deviznog kursa;
- obim trgovanja;
- podrška i otpor.
Indeksi trenda
Najbolji indikatori trenda su:
- pokretni prosjeci (engleski pokretni prosjeci,MA), jednostavni SMA, eksponencijalni EMA i ponderisani WMA;
- konvergencija-divergencija pokretnog prosjeka MACD (eng. MA convergence/divergence)
- TRIX (engleski trostruka EMA, trostruka EMA);
- Directional Movement (DX);
- prosječan DX (ADX);
- indikator linije trenda;
- robni kanal (CCI);
- parabolični SAR (engleski stop&reverse, stop i reverse);
- SMI (indeks pametnog novca, indeks pametnog novca);
- Vortex indikator (VI);
- Ichimoku indikator trenda.
Trend indeksi pomažu da se trguje u njegovom pravcu, držeći pozicije duge u uzlaznom trendu i kratke u silaznom trendu. Nedostatak ovih indikatora je kašnjenje u trenutku preokreta tržišnog trenda.
Indeksi momenta
Da biste izbjegli kašnjenje, možete koristiti indikatore momenta. Oni pomažu da se uspostavi preokret kursa u blizini donje ili gornje granice kanala horizontalnog trenda, u trenucima preprodaje i ponovne kupovine. Loša strana indikatora momentuma je da daju rane signale za prodaju u uzlaznom trendu i kupuju u opadajućem trendu. Ovo uključuje indikatore:
- stochastic;
- force (engleski indeks sile, FI);
- indeks prave snage (TSI);
- indeks relativne snage (RSI);
- ultimate oscilator (UOS);
- indeks toka novca (MFI);
- Williams postotni raspon (Williams %R, %R).
Postoje i psihološkeForex indeksi: bikovski konsenzus, indeks angažmana (obaveze trgovaca, COT), koji procjenjuju ukupnu situaciju na tržištu, njegovu tendenciju pada ili rasta kotacija.
Indeksi trenda i momentuma se često ne poklapaju u prognozama. Na primjer, s dugoročnim povećanjem stope, indikator smjera trenda raste, signalizirajući kupovinu. U isto vrijeme, oscilatori momentuma daju signal prekomjerne kupovine, nudeći prodaju. Obrnuta situacija se primećuje tokom perioda dugog pada cene, kada indikator pravca trenda ide naniže, signalizirajući prodaju. Istovremeno, indikatori stope promjene cijena insistiraju na kupovini.
Indikator snage trenda
Snaga uzlaznog trenda može se ocijeniti po njegovom volumenu, smjeru i udaljenosti. Kada je cijena na zatvaranju viša od prethodne, snaga trenda je pozitivna. I obrnuto. Što se kurs više menjao, to je trend jači. Indikator jačine trenda se izračunava množenjem razlike između poslednje i prethodne cene na zatvaranju sa obimom valute. Dakle, jačanje trenda je određeno povećanjem cijene ili obima trgovanja. Mijenja se sa -100% na 100%.
RSI indikator
Indikator relativne snage RSI se izračunava kao omjer pokretnog prosjeka pozitivnih promjena stope zatvaranja tokom perioda i sume pokretnih prosjeka pozitivnih i negativnih promjena u istoj cijeni, pomnoženog sa 100. Kada vrijednost indeksa se približava 100%, indikator signalizira da je valuta prekupljena, a na 0% - o njenoj preprodanosti. Ekstremum indeksnog grafikona, suprotno od smjerakretanja cijena, je indikator preokreta trenda. Suprotno tome, ako grafikon cijena pokazuje novi maksimum na uzlaznom trendu, a indeks se ne mijenja, tada se očekuje preokret u suprotnom smjeru. Da bi se odredila promjena trenda, obrasci tehničke analize mogu se primijeniti na grafikon indikatora. Takođe, signal preokreta trenda je konvergencija i divergencija grafikona indikatora i cijene - cijena prati smjer indeksa relativne snage.
Na primjer, trgovac ulazi u dugu poziciju ako je MA50 iznad MA200 i 3-dnevni RSI padne ispod postavljene vrijednosti od 20%, što signalizira preprodanost. Suprotno tome, trgovac ulazi u kratku poziciju ako je MA50 ispod MA200, a RSI3 raste iznad ciljnog nivoa od 80%, signalizirajući da je valuta prebačena.
MACD indikator
MACD indikator trenda je zasnovan na razlici između eksponencijalnih pokretnih proseka manjeg i većeg perioda. Obično se koriste pokretni proseci od 12 i 26 dana. MA raskrsnice se koriste za procjenu promjena trenda u različitim vremenskim periodima, a udaljenost i relativni položaj se koriste za procjenu stabilnosti uzlaznog ili opadajućeg trenda. Oduzimanje od kratkoročnog kretanja dugoročno daje oscilator koji jasno uzima u obzir ove karakteristike. Indikator je svojevrsna analiza dva prosjeka.
Postoji histogram i linearni MACD indikator.
MACD indikator histograma se izračunava po formuli: MACD=EMA9 [A], gdje je A=EMA12 – EMA 26, gdje je i cijena.
Postoje 3 vrste signala:
- prolazak maksimalnog ili minimalnog MACD-a je signal na koji treba reagovati kada dobijete nekoliko dodatnih;
- MACD prelazak utvrđene granice je osnova za otvaranje pozicije;
- MACD mid-cross također zahtijeva dodatne signale.
Signali koji potvrđuju signale MACD-histograma su indikatori jačine zvuka. Takođe se savetuje da sačekate da se kurs promeni u pravcu prognoze.
Linearni MACD se sastoji od izglađenog i ne-zaglađenog A. Ove linije prate dinamiku kursa.
Kada linija od 12 dana pređe liniju od 26 dana od vrha do dna, to signalizira prodaju, odozdo - kupovinu.
Vrijednost koja slijedi najnižu ili najvišu 12-dnevnu liniju je upozorenje, koje zahtijeva potvrdu u obliku prelaza MACD linija.
Prelazak linearnog MACD-a sa granicama vrijednosti zahtijeva najmanje 2 signala potvrde.
Indikator treba koristiti barem na dnevnim grafikonima. Može biti značajno odloženo.
Parabolic SAR
Parabolic SAR, kada stopa uđe u novi ekstrem kada se tržišni trend promijeni, mijenja MA stop limita u kratkoročni (od 50 do 5 dana), a stop i stope unatrag konvergiraju sa trend. Indikator ponavlja trend sve dok SAR nivo ne pređe, zatvarajući trenutnu poziciju i otvarajući suprotnu.
Početna stopa je jednaka prethodnoj minimalnoj (maksimalnoj) stopi. SAR se tada izračunava na sljedeći način: SARn+1 =SARp + AF(M - SAR ),gdje:
- SARn+1 je stop cijena otvorene pozicije,
- SARje SAR za prethodni period,
- AF – ubrzanje se povećava sa 0,02 na 0,02 kada brzina dostigne M.
- M – novi maksimalni (minimalni) kurs.
Parabolički sistem se koristi i za određivanje trenutka zatvaranja pozicije i za otvaranje pozicija.
Indikator kanala robe
Indikator Commodity Channel je indikator momentuma cijene i izračunava se kao količnik razlike između cijene i njenog pokretnog prosjeka od apsolutnog odstupanja cijene, pomnoženog sa faktorom konverzije.
- CCI=(Pn - SMA(P )) / 0, 015D gdje je:
- P– tipična cijena;
- SMA(P ) – tipični pokretni prosjek cijene;
- D je prosjek apsolutne razlike između prosječnog kursa i njegovog SMA.
CCI raspon vrijednosti +/-100. Istovremeno, prekoračenje 100 ukazuje da je valuta prekupljena, a -100 da je preprodavana, a ovo je pokazatelj preokreta trenda.
Općenito je prihvaćeno da prelazak preko 100 nije slučajno i stvara priliku za dogovor. Trebalo bi da kupujete kada CCI pređe 100, a prodaje kada indeks padne ispod 100. Preporučuje se otvaranje kratke pozicije kada je CCI indeks manji od -100 i zatvaranje - iznad -100.
MA indikatori
Pokretni proseci su jednostavni, ponderisani ieksponencijalno.
Simple MA odgovara aritmetičkom prosječnom kursu za period.
Ovo je najjednostavniji i najpopularniji indikator trenda. Na primjer, 200-dnevni SMA je decenijama bio popularan i efikasan alat za analizu Forex kotacija. Izračunava se zbrajanjem završnih stopa za period od 200 dana i dijeljenjem sa brojem dana. Analitičari su pojednostavili izračun tako što su zbrojili stope zatvaranja od 40 sedmica i rezultat podijelili sa 40.
Da biste izračunali sljedeću MA vrijednost, oduzmite zatvaranje od 40 sedmica, dodajte posljednje zatvaranje i podijelite sa 40.
Ukrštanje MA linija različite periodičnosti omogućava vam da izračunate trenutak preokreta trenda. Na primjer, tačka ukrštanja SMA9 i SMA14 signalizira promjenu trenda.
Nedostatak metode je stalno kašnjenje signala, a njena prednost je jednostavnost i mogućnost korištenja SAM linija kao otpornih i potpornih linija.
WMA indeks
Ponderisani pokretni proseci daju svakoj stopi perioda težinu koja se smanjuje sa rastojanjem od tekućeg dana:
- WMA=2∑(n-i)Pt-i / (n(n+1)), gdje je:
- Pt-i – vrijednost stope u trenutku i intervalima udaljenom od trenutne;
- n – broj intervala.
Davanje veće težine kasnim kursevima smatra se informativnijim od SMA. Za duže periode se koristi SMA, a za kratke (ne duže od sat vremena) - WMA ili EMA.
EMA indeks
Eksponencijalna sredina se također izračunava pododeljivanje pondera stopama uzimajući u obzir sve stope iz prethodnog perioda:
- EMAt=EMAt-1 + (K [Pt – EMAt-1]), gdje je:
K=2 / (n+1), gdje je n prosječan period
Ovo izglađuje krivulju pokretnog prosjeka u odnosu na stope.
MA reaguje na 1 promjenu stope dva puta - kada dobijete i ispustite vrijednost. EMA reaguje jednom kada primi stopu, što čini indikator poželjnijim. EMA vam također omogućava otvaranje pozicija na vrijeme.
Kada analizirate, treba da pronađete preseke prosjeka i grafikona kursa, da nađete tačke iza maksimuma ili minimuma prosjeka, maksimalnog odstupanja između MA i cijene. I također pratite smjer MA indikatora, koji ukazuje na smjer trenda.
Stohastički oscilator
Stohastički oscilator je indikator stope promjene cijene. Izračunato omjerom razlike između trenutne zaključne cijene Pt i minimalne cijene L za period n na razliku između maksimalne cijene H i minimalna cijena perioda Lpomnožena sa 100%:
- %K=100(Pt-L)/(H - L ).
Trodnevni pokretni prosjek posljednje tri %K vrijednosti se izračunava na sljedeći način:
- %D=100((K1+K2+K3)/3).
Pored jednostavnog prosjeka, mogu se koristiti i eksponencijalni i ponderirani prosjek.
Prilikom odbacivanja starih podataka indikator se može naglo promijeniti, što dovodi do nestabilnosti i pogrešnih signala. Stoga, ako je potreban precizan indikator trenda, onda ovaj oscilator nije najbolji izbor.
Kada se %K i stopa razilaze, očekuje se preokret trenda. Ako stopa dostigne još jedan maksimum bez %K maksimuma, onda možemo očekivati da će opadajući trend zamijeniti uzlazni trend. I obrnuto, ako stopa dostigne minimum, ali %K ne, onda biste trebali očekivati da će se trend stope obrnuti naviše.
Signal za kupovinu je porast %K iznad %D, a signal za prodaju je pad %K ispod %D. Prema programeru, signal je pouzdaniji ako se %D već obrnuo u smjeru novog trenda prije %K crossovera. Najpouzdaniji su signali za kupovinu u području od 10-15% i signali za prodaju u području od 85-90%.
Indikator preokreta trenda bez ponovnog crtanja
Algoritmi za izračunavanje indikatora koriste istorijske podatke. Svaka nova cijena uklanja prvu cijenu obračunskog perioda. Čak i najbolji indikatori trenda, preračunavajući vrijednosti iz nove povijesti, mogu promijeniti svoje prethodne vrijednosti. Takva promjena vrijednosti kada stignu novi podaci naziva se ponovno iscrtavanje indikatora.
Ovaj efekat se primećuje u većini Forex indeksa, stoga, da bi se smanjio uticaj takvih promena, potreban je indikator preokreta trenda bez ponovnog crtanja.
Nedostatak ponovnog crtanja uvijek treba provjeriti sami, jer je izraz "nema ponovnog crtanja" stekao popularnost i koristi ga bez dovoljno razloga od strane programera besplatnih i plaćenih indikatora za reklamiranje svojih proizvoda.
Provjeri odsustvoprecrtavanje se može uraditi vizuelno na dva načina:
- praćenje indikatora na malom vremenskom okviru;
- koristite na M30 i višim vremenskim okvirima da ubrzate testiranje softvera trgovačke platforme, što može ubrzati vrijeme praćenja indikatora.
Indikator preokreta trenda bez ponovnog crtanja je zanimljiv i profitabilan alat za tehničku analizu, ali imajte na umu da ponovno crtanje nije uvijek nedostatak. Postaje posljedica promjene situacije na tržištu, a "izgubljeni" signal može biti lažan.
Williams fraktali su primjer kako ponovno crtanje može biti korisno. Kada se indikator pojavi, trebali biste pričekati njegovu potvrdu: ako fraktal uključuje 5 svijeća, onda se preporučuje otvaranje posla u nedostatku njegovog ponovnog crtanja tokom sljedeće dvije svijeće. A indikator trenda bez ponovnog crtanja će lišiti trgovca takvog alata, ili će, inspirirajući ga lažnim osjećajem pouzdanosti, dovesti do gubitaka.
